Краткосрочные инвестиции: плюсы и минусы

Срок инвестирования — условный параметр. Точно сказать, что относится к долгосрочному, а что — к краткосрочному вложению в финансовые инструменты, не так просто. Классификация инвестиций по сроку зависит от странового менталитета, исторического этапа развития внутреннего фондового рынка, стабильности экономики и уровня финансовой грамотности инвесторов.

Инвестиции по сроку: долгосрочные и краткосрочные

В странах с развитой экономикой и стабильным валютным курсом краткосрочными вложениями принято считать инвестиции на 2–3 года. А в государствах с развивающейся экономикой и неустойчивой национальной валютой быстрыми вложениями могут считать период в несколько недель или даже минут. Под краткосрочными инвестициями многие подразумевают именно спекулятивные покупки и продажи активов, которые связаны с изменением цены. Даже у профессионалов фондового рынка внутри одной страны мнение по вопросу срочности финансовых вложений может отличаться. Одни называют краткосрочными инвестиции на срок от нескольких месяцев до года, другие — от нескольких минут до 2–3 месяцев. Чтобы сузить понятие краткосрочных инвестиций, можно рассматривать их как вложения сроком до 12 месяцев.

Краткосрочные инвестиции, так же как и долгосрочные, отличаются по нескольким признакам:

• по стилю управления — активное и пассивное;
• по типу инвестора — консервативный, умеренный или агрессивный;
• по уровню риска — низкий, средний и высокий;
• по объему вложений.

Важно понимать, что большинство инвесторов в мире ориентировано именно на долгосрочное инвестирование более пяти лет. Это позволяет спокойнее переживать кризисные периоды и не менять инвестиционную стратегию при малейшем движении рынка вниз. Опытные инвесторы знают: чем длиннее горизонт инвестирования, тем меньше колеблется среднегодовая доходность финансовых вложений.

В чем особенности краткосрочных инвестиций и как заработать

Главная особенность краткосрочных инвестиций — высокая ликвидность. То есть деньги вкладывают в то, что всегда можно быстро купить или продать. К примеру, активом для вложения средств на короткий срок чаще становятся облигации, инвестиционные фонды или банковские депозиты, чем объекты недвижимости или драгоценные металлы.

На краткосрочных инвестициях зарабатывают двумя способами:

• покупка актива дешевле, а продажа — дороже: чем больше разница, тем выше заработок инвестора. Объектами вложений могут быть любые активы, кроме продуктов банка, так как их нельзя продать кому-то другому;
• получение текущего дохода от вложения: это могут быть дивиденды по акциям или купоны по облигациям.

Вложения с текущим доходом называют пассивным инвестированием. Обычно актив берут на весь срок. Например, облигацию покупают до погашения.

Активное инвестирование предполагает многоразовые сделки по покупке или продаже активов. Такая стратегия может принести более высокую прибыль по сравнению с пассивным ожиданием роста цены, но она сопряжена с более высокими рисками. Кроме того, чтобы заработать на активных сделках, придется постоянно следить за рынком, новостями и много учиться. Если на это нет времени, стратегия не принесет ожидаемой прибыли.

Что относится к краткосрочным инвестициям

К краткосрочным инвестициям на фондовом рынке можно отнести:

• сделки с валютами в периоды нестабильности и высоких колебаний рыночного курса;
• сделки с ценными бумагами на краткосрочный период.

Более рискованные краткосрочные финансовые вложения — трейдинг на фондовом рынке. Без специальных знаний и опыта краткосрочные инвестиции могут обернуться большими убытками. Инвестировать или нет на короткий срок, каждый инвестор решает для себя сам, но следует понимать, что чем выше возможная доходность вложения, тем выше риск потерять все деньги.

Плюсы и минусы такого подхода

Из-за разнообразия вариантов краткосрочного инвестирования сложно выделить общие плюсы и минусы для всех способов. Но чаще всего к недостаткам вложений на короткий срок относят:

• низкую доходность, если выбрана консервативная безрисковая стратегия;
• высокий риск, если выбраны инструменты с высокой потенциальной доходностью;
• высокие затраты, если малоопытный инвестор проводит много сделок на фондовом рынке в попытке заработать;
• меньшее количество инструментов по сравнению с долгосрочным инвестированием. Например, для краткосрочных инвестиций редко используют драгоценные металлы, облигации с большим сроком погашения или сделки с валютой с периоды стабильности, либо такие вложения оказываются менее выгодны.

Основное достоинство краткосрочных инвестиций — средняя или высокая ликвидность. То есть вложения чаще всего можно вывести в любой или заранее оговоренный срок. Например, акции и облигации можно продать в дни работы фондовой биржи.

Какие риски вложения денег на короткий период

Краткосрочные вложения в ценные бумаги отличаются по степени риска. Например, покупка краткосрочных облигаций федерального займа приравнивается по уровню риска к банковским депозитам.

Инвестирование в акции или корпоративные облигации малоизвестных компаний более рискованны: эмитенты облигаций могут разориться и не вернуть средства инвесторам. Обычно для быстрого заработка на фондовом рынке выбирают акции молодых активно растущих компаний. Но это рискованная стратегия для краткосрочного периода: если цена на актив не вырастет, а упадет — инвестор потеряет деньги. Чаще всего аналитики рекомендуют придерживаться долгосрочной стратегии, ведь исторически рынок всегда растет.

Кратко

1. С помощью краткосрочных инвестиций можно заработать, но можно и потерять.
2. Если опыта в инвестировании нет или его мало, безопаснее выбирать низкорискованные способы краткосрочных финансовых вложений.
3. Высокорискованные краткосрочные вложения больше подходят профессиональным и опытным инвесторам, которые сумеют отличить реальный инструмент от мошеннического и оценить взятые на себя риски.
4. На краткосрочные финансовые вложения с высоким риском можно выделить только такую долю портфеля, которую не жалко потерять.