• Урок 1
• 5 минут

Самостоятельно анализировать рынок и применять диверсификацию

Прежде чем инвестировать в определенные акции, необходимо понимать, смогут ли они принести доход или нет. При этом вне зависимости от того, хочет инвестор зарабатывать на росте или падении котировок или планирует получить дивиденды, важно уметь использовать фундаментальный или технический анализ.

Например

Инвестор хочет купить акции компаний, которые платят дивиденды. Но после официального объявления даты и размера выплат котировки акций часто растут в цене. Поэтому выгоднее покупать акции до такого объявления.

Однако для этого нужно с высокой степенью точности определить компании, которые могут выплатить дивиденды: изучить финансовую отчетность за квартал или весь год, посмотреть историю дивидендных выплат и дивидендную политику компании. В противном случае инвестиции превратятся в лотерею, в которой инвестор полагается лишь на удачу. При таком подходе значительно возрастает уровень рисков.

Диверсификация — это процесс, когда инвестор вкладывается в акции разных компаний из разных секторов и стран, что динамика его портфеля не зависела от одного фактора. Это поможет избежать просадки сразу всех активов в портфеле из-за одного и того же события.

Например

Из-за сильной засухи урожай какао сократился. Недостаток предложения привел к тому, что стоимость фьючерсов на какао выросла на 40% с начала января 2023 года. Стоимость одной тонны какао достигла рекордных 5800 долларов США. Это отрицательно сказалось на котировках акций крупнейших производителей шоколада — стоимость производства и рыночная цена их продукции выросла, а спрос со стороны покупателей сократился.

Если бы весной 2023 года инвестор добавил в портфель только акции этих компаний, он бы лишился как потенциального дохода, так и суммы первоначальных вложений. Диверсификация помогает избегать таких рисков: падение одних акций компенсируется стабильным состоянием или ростом других акций. В крайнем случае инвестору удается заметно снизить степень просадки портфеля.