Что такое фигуры технического анализа и как их используют инвесторы
Многие инвесторы используют инструменты технического анализа, чтобы попытаться на их основе спрогнозировать, куда пойдут цены акций. Что такое фигуры технического анализа и как их определять — в статье.
Чтобы анализировать графики на бирже и прогнозировать стоимость акций, инвесторы применяют технический анализ и строят специальные фигуры. На их основе они пытаются спрогнозировать, куда пойдет цена — вверх или вниз. Такой прогноз основан на исторических данных и не является точным методом прогнозирования движения котировок.
Содержание
Что такое фигуры технического анализа
Фигуры технического анализа — это геометрические фигуры, которые можно нанести на биржевой график, чтобы на их основе попытаться спрогнозировать, в какую сторону пойдет стоимость акций. Инвесторы используют фигуры технического анализа для двух основных задач: чтобы определить наиболее подходящий момент для входа в сделку и понять, когда ценные бумаги стоит продать.
Так называемые фигуры продолжения тренда возникают, если после короткой паузы тренд сохраняет свое текущее направление. Когда тренд разворачивается в противоположную сторону, то возникают фигуры разворота тренда. Обычно фигуры строят с помощью японских свечей.
Подробнее о японских свечах читайте в статье — Что такое японские свечи и как они помогают анализировать фондовый рынок
С чем надо разобраться перед использованием фигур
Чтобы правильно строить фигуры технического анализа, нужно разобраться в линиях поддержки, сопротивления и тренда и научиться их определять.
Уровни поддержки и сопротивления. Уровень поддержки отражает цену, ниже которой, по мнению экспертов технического анализа, акция не упадет. Уровень сопротивления отражает цену, которую акция не превысит. Инвесторы самостоятельно определяют уровни поддержки и сопротивления. Эти индикаторы используют, чтобы решить, что стоит сделать с конкретными акциями: купить их, держать или продать. Когда акция доходит до уровня сопротивления — ее продают. Когда бумага достигает уровня поддержки — ее покупают.
Линия тренда. Она показывает, в каком направлении сейчас движется стоимость ценных бумаг. Если линия на графике идет вверх, то тренд положительный. Если линия направлена вниз — тренд отрицательный. На положение линии зависит текущая стоимость акций компании. Линия тренда показывает, как изменялись котировки в течение определенного периода времени. Сторонники технического анализа используют линии тренда, чтобы принимать инвестиционные решения.
Подробнее о линиях поддержки, сопротивления и тренда читайте в статье — Как читать графики на бирже: краткое руководство для начинающих инвесторов
Наиболее распространенные фигуры технического анализа
Существует семь основных фигур технического анализа, которые используют инвесторы.
Вымпел. Это фигура продолжения тренда, которая составляется из двух сходящихся линий тренда. Основная характеристика вымпела — линии тренда движутся в противоположных направлениях. Одна будет восходящей, а вторая — нисходящей. Часто объем торгов уменьшается в период формирования вымпела, а затем увеличивается, когда стоимость акций прорывает фигуру.
Каждый вымпел имеет флагшток, который указывает направление тренда. Это означает, что перед вымпелом график акций движется практически в вертикальном направлении вниз или вверх. После этого график колеблется в пределах вымпела и продолжает тренд.
Голова и плечи. Это фигура разворота тренда, которая может образовывать тройную вершину или дно рынка. Голова и плечи состоят из трех последовательных волн роста или падения. При этом вторая волна всегда больше двух боковых. Поэтому фигура называется «голова и плечи».
Если голова и плечи прерывают восходящий тренд, значит, в будущем может случиться разворот, и тренд станет нисходящим. И наоборот: нисходящий тренд испытает разворот и станет восходящим.
У основания фигуры можно проверить горизонтальные или немного наклоненные линии тренда. Они соединяют пики и впадины, которые образуют голова и плечи. Когда фигура проявляется, значит, объем торгов снижается. Он восстановится, когда цена прорывает фигуру и начинает новый тренд.
Двойная вершина и двойное дно. Это фигура разворота тренда. Она сигнализирует о тех областях, где рынок предпринял две неудачные попытки пробить уровень поддержки или сопротивления. Двойная вершина образуется на растущем рынке, а дно — на падающем.
Двойная вершина часто выглядит как буква М. Она начинается с движения вверх, которому препятствует уровень сопротивления. Затем график во второй раз не может преодолеть уровень сопротивления. Из-за этого предыдущий тренд разворачивается.
Двойное дно выглядит как английская буква W. В этом случае нисходящий тренд дважды не может пробить уровень поддержки. Поэтому график меняет свое направление, а тренд становится восходящим.
Тройная вершина и тройное дно. Это фигура разворота тренда, которая не так распространена, как голова и плечи, двойная вершина и двойное дно. Но эти фигуры действуют одинаково и могут быть мощным торговым сигналом для разворота тренда. Фигура формируется, когда цена трижды не может пробить одни и те же уровни поддержки или сопротивления.
Восходящий треугольник. Это фигура продолжения тренда. Она образуется на растущем рынке из восходящей и горизонтальной линий тренда. Горизонтальная линия тренда отражает уровень сопротивления. Восходящая линия отражает уровни поддержки.
В определенный момент график преодолевает уровень сопротивления и тренд сохраняется. Момент пробоя уровня сопротивления показывает инвесторам точку входа в сделку. Поэтому восходящий треугольник — это бычий сигнал.
Нисходящий треугольник. Фигура является противоположностью восходящего треугольника. Она образуется на падающем рынке и отражает снижение спроса. Нисходящая верхняя линия тренда указывает вероятность пробоя уровня поддержки.
Нисходящий треугольник часто используют инвесторы, которые открывают короткие позиции и зарабатывают на падении стоимости акций. Они прогнозируют, в какой момент график пробьет уровень поддержки, покупают ценные бумаги и продают их, когда их стоимость упадет.
Флаг. Это фигура разворота тренда, которую строят с помощью двух параллельных линий тренда. Флаги могут наклоняться вниз или вверх, а также быть горизонтальными. Горизонтальные флаги иногда называют прямоугольниками. Флаг с восходящим уклоном обычно появляется на рынке с нисходящим трендом. А флаг с нисходящих уклоном — на рынке с восходящим трендом.
Спустя определенное время стоимость акций пробивает границы флага и продолжает расти или падать в зависимости от тренда. Поэтому флаги являются фигурами продолжения тренда. Когда на рынке формируется флаг, объем торгов снижается. Он восстанавливается, когда цена актива выходит за пределы флага.
Кратко
- Фигуры технического анализа — это разнообразные геометрические модели, которые можно нанести на биржевой график. Этот прогноз основан на исторических данных и не является точным методом прогнозирования движения котировок.
- Чтобы правильно строить фигуры технического анализа, нужно заранее разобраться в том, что такое линии поддержки, сопротивления и линия тренда.
- Существует шесть наиболее распространенных фигур технического анализа: флаг, вымпел, треугольник, прямоугольник, голова и плечи, двойная и тройная вершины. Каждую из них используют в зависимости от конкретной ситуации. Однако такой анализ не строится на фундаментальных факторах и не позволяет объективно увидеть рыночную картину.
Инвестируйте в акции компаний
Данный справочный и аналитический материал подготовлен компанией ООО «Ньютон Инвестиции»исключительно в информационных целях. Оценки, прогнозы в отношении финансовых инструментов, изменении их стоимости являются выражением мнения, сформированного в результате аналитических исследований сотрудников ООО «Ньютон Инвестиции», не являются и не могут толковаться в качестве гарантий или обещаний получения дохода от инвестирования в упомянутые финансовые инструменты. Не является рекламой ценных бумаг. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и предложением финансовых инструментов. Несмотря на всю тщательность подготовки информационных материалов, ООО «Ньютон Инвестиции» не гарантирует и не несет ответственности за их точность, полноту и достоверность.